透视中国企业参与“一带一路”发展的风险与机遇
麦东尼（Tony McHarg） AIG高级副总裁、跨国与新型风险业务负责人
风险与机遇相伴而行
当中国国家主席习近平先生于2013年首次提出“丝绸之路经济带”及“海上丝绸之路”的倡议时，几乎没有人能够预想到其所带来的广泛影响。两年来，“一带一路”已然成为连贯中国与亚洲、欧洲、非洲贸易与文化的宏伟蓝图，初期投资金额达5.5万亿人民币（约9千亿美元），涉及两条横贯大陆、连接60个国家的丝绸之路的约900个项目，矢志为沿途所有国家带来合作与繁荣的美好前景。
“一带一路”对外直接投资（ODFI）的主要资金来自亚洲基础设施投资银行、新发展银行、丝路基金、国有企业和私有企业新建基金，加之中国政府的强大政策支持，实力雄厚。不少中国企业对此难得机运积极参与、跃跃欲试，但往往低估了进入境外市场将面对的巨大风险与挑战。
“一带一路”贯穿几十个国家，每个市场成熟度不同，国家间更有来自文化、经济、法律、政治和监管体系上的差异，甚至一些国家还存在政治不稳定或是政府效率低下的情况。加上技术革新、全球化和大宗跨境投资等趋势影响，各个国家的投资环境更加错综复杂。对于参与“一带一路”建设的中国企业而言，如何能在努力寻求发展机遇的同时，积极应对并管理各类风险，才是收获可观回报的重要保障。
一般在中国市场上，企业常用财产及意外险等传统险种进行风险控制，近来也浮现对董事及高管责任险等多样化保险产品的需求。这些保险产品对企业在国内的风险防范起到了很好的作用。但当中国企业置身于全新且陌生的海外运作环境和规则中，则需要因地制宜、量身定制保险方案以进行针对性的风险防范。因此，参与“一带一路”建设的中国企业应该防患于未然，通过研究和预测跨境运营的不同风险，定制保险方案以充分做好风险转移和防范的准备。
详解风险矩阵
企业在某一个地区进行业务交易就必须遵守该辖区所适用的法律和法规，其中包括保险和税收的相关规定。各国的法律法规不尽相同，不合规的操作往往会遭受严厉的处罚。在应对相关监管风险时，企业还需要考虑到（exposure）风险敞口程度、保险范围、资金和税收、索赔和保险需求证明等问题。我们建议企业选择一份本地保单、一份全球保单，或者是一份控制性主保险人计划(controlled master program)，即通过一家全球性保险公司为自己提供统一的保险保障服务，该保险公司可以通过其分公司或合作伙伴，来提供统一的保险保障服务，涵盖以上所提及的主要风险。
在中国国内，企业对信用风险的认知和防范都很充分，往往选择通过先进的信用和支付系统确保交易安全。可是一旦到了国外，中国企业将面对使用不同信用和支付方式的客户，因此增加了交易风险。针对这种情况，企业完全可以通过评估并购买针对交易方违约风险的保险加以防范。
政治风险往往牵涉贸易限制、国家内乱、政治僵局和贪污腐败，不仅能轻而易举占据当地报纸头条，也能让一些大型投资项目陷于困境。政治风险看起来似乎让人摸不透又难以管理，但是我们依旧可以通过研究明确相关风险的基础上，通过精心规划的保险方案进行风险防范。
互联风险是随着企业境外扩张和跨境合同及外包业务日益频繁应运而生的。“一带一路”的本质即使与各国之间发展相互联系，但风险也随之提高。尤其当企业进入新兴市场之初，对供应商和经销商均不甚了解的情况下，供应链管理就是其中一个重要的风险领域。而大多数供应链断裂风险都源于供应商，包括延期或未完成交付、质量管理问题和运营资本限制等。因此互联风险也应得到中国企业的重视，并纳入出境运营的必要风险控制之中。
另外，还有一些特别的风险，在传统保险或金融市场难以有效解决。一旦确认存在这类风险，企业可以通过参与全球代出单业务计划降低此类特殊风险。参与创新风险计划的中国企业可以借鉴以往，制定防损措施，对自身保险计划进行结构优化和管理；还可以通过专属公司、全资子公司、自保公司或保险赔偿计划，灵活实现风险自留或风险转移。不同国家的政策法规变化还将刺激自保发展，特别是部分跨产业发展的国有企业。
跨国专长结合当地经验
在中国企业面临相较以往更繁复的跨国风险情况下，拥有多国风险险种及丰富市场经验的跨国保险公司，才能为参与“一带一路”的企业保驾护航，提供最佳实践及市场洞察，助力企业发展。
美亚保险有着丰富的综合项目统筹管理经验，即在一个中国的主保险人保单下，制定与其他国家当地政策相应的保险方案，但引用中国企业熟悉的条款进行签订，这是真正意义上的跨国保险方案。只有拥有全球资源与跨国经验的保险公司，才能帮助企业在运营所在地获得法律法规与风险防范的有力支持。
美国国际集团(AIG)的历史可以追溯到1919年，由美国人史带在上海成立的American Asiatic Underwriters ，是一家拥有多国风险险种及丰富市场经验的跨国公司，当前业务遍及全球200个国家。凭借其全球保险能力和代出单业务合作伙伴网络为中国企业的跨国业务保驾护航，财险合约包括中国海外利益（CIA），并可签发涉及对外直接投资和海外建设项目的国内保单，接受“代出单业务合作伙伴”再保的CIA业务。我们的跨国专业知识可以确保客户指定保险范围得到充分覆盖，不会因忽视当地保险法律法规而受罚。此外，美亚保险还可提供当地投保的离岸风险之硬通货索赔支付转账服务。
AIG采取灵活、协同的方式与客户和经纪人密切合作，量身定制符合我们客户发展战略和需求偏好的保险计划，是我们另一项核心优势。我们的产品范围广泛，从传统的财产及意外险，到风险转移或风险自留这类高度专业化的保险产品，样样齐全。AIG利用自身风险缓释专业知识对影响客户业务的各种因素进行评估，严守法律法规要求，同时考量风险、保险范围、资金和税收问题、索赔和保险需求证明等因素。
此外，AIG拥有由工程师、咨询师和10,000名理赔专家组成的全球专业服务网络，为客户提供专属服务。通过“AIG跨国资源中心”，提供一条龙信息服务，支持跨国企业在国际市场上的运营。基于网上应用程序“跨国保险项目设计工具”也可帮助跨国企业了解在全球225个国家购买保险的相关规定与注意事项。
管理风险 回报丰厚
AIG致力于通过专业知识、服务和定制解决方案，帮助客户在获得充足信息的情况下做最明智的决定，为其开展海外业务保驾护航。“一带一路”建设将为参与其中的中国企业带来丰富的跨国经验，以及随之而来的境外风险。我们笃信，更多远见卓识的中国企业将在谨慎进行风险管理的基础上，紧抓发展机遇，成长为成功的跨国企业！
# # #
美国国际集团 (AIG)是一家国际领先的保险机构。秉承百年运营经验，我们为世界各地的客户提供了财产险、责任险、寿险、退休金解决方案等各类金融服务，客户遍及全球80多个国家和地区。凭借全面的产品和服务，我们帮助商业及个人客户保护资产，管理风险，并提供退休保障。AIG的普通股在纽约证券交易所上市。
美亚财产保险有限公司（简称“美亚保险”）为AIG旗下成员，是一家在中国注册的财产保险公司，目前在北京市、上海市、广东省、深圳市、江苏省和浙江省设有七家省级分支机构，其中包括美亚航运保险运营中心。
# # #
美亚财产保险有限公司
中国上海浦东新区
世纪大道1589号
长泰国际金融大厦5楼
( 200122 )
电话：(8621) 3857 8000
传真：(8621) 3857 8111
www.aig.com.cn